DEBÊNTURE
| Denominação Comercial: | TELEMAR PARTICIPAÇÕES S/A |
| CNPJ: | 02.107.946/0001-87 |
| Tipo de Emissão: | Pública |
| Negociação: | CETIP |
| Banco Mandatário: | BANCO BRADESCO S/A |
| Coordenador Líder: | Banco Itaú BBA S/A |
| Ativo: | TELE28 |
| Série/Emissão: | 2/8 |
| ISIN: | BRTLMPDBS098 |
| Forma: | Escritural |
| Garantia/Espécie: | Real |
| Classe: | Não Conversível |
| Volume: | R$ 460.000.000,00 |
| Quantidade Emitida: | 46.000 |
| Valor Nominal na Emissão: | R$ 0,00 |
| Emissão: | 15/4/2008 |
| Vencimento: | 15/4/2015 |
| Remuneração: | DI + 1,55% a.a. |
| Pagamento Remuneração: | A remuneração será paga semestralmente a partir da data de emissão, ocorrendo o primeiro pagamento em 15 de outubro de 2008 e o último na data de vencimento. |
| Participação nos Lucros: | N/A |
| Amortização: | As Debêntures da Segunda Série será amortizada em 2 (duas) parcelas anuais e sucessivas, cada parcela no valor de R$5.000,00 (cinco mil reais) por Debênture da Segunda Série, ocorrendo o primeiro pagamento em 15 de abril de 2014 e o último, na Data de Vencimento da Segunda Série. |
| Repactuação: | N/A |
| Resgate Antecipado: | Sim |